Die indexierte Universal Life Insurance (IUL) stößt bei denjenigen, die heutzutage eine kleine Investitionsaktion mit ihrem Lebensversicherungsschutz suchen, auf großes Interesse. IUL, auch als aktienindizierte universelle Lebensversicherung bekannt, ist so etwas wie ein Hybridfahrzeug.

Wie jedes gesamte Lebensversicherungsprodukt garantiert es eine Auszahlung nach dem Tod. Und wie andere Arten von universellen Lebensversicherungen hat IUL einen Barwert, der im Laufe der Zeit steigt, da Prämien gezahlt werden.,

Warum Wählen Indizierte Universal Life Insurance (IUL)?

Der Unterschied zu IUL besteht darin, dass der Versicherungsnehmer bis zu 100% des Barwerts der Police an einen Börsenindex binden kann, z. B. S&P 500 oder Nasdaq 100. Der verbleibende Teil, falls vorhanden, geht auf ein festes Konto. Wenn das indizierte Konto Gewinne aufweist (normalerweise im Laufe eines Monats berechnet), wird ein Prozentsatz der Zinserträge, der als „Beteiligungssatz“ bezeichnet wird, zum Barwert der Police addiert., Wenn der Index an Wert verliert oder stabil bleibt, verliert das Konto des Versicherten wenig oder gar nichts.

Obwohl es sich ähnlich wie ein Wertpapier verhält, gelten IULs nicht als Anlagepapiere. „Der Barwert wird nicht in den Markt oder einen Index investiert. Der Index ist nur ein Messgerät, um den Zinssatz auf dem Barwertkonto zu bestimmen“, erklärt Jordan Niefeld, CPA, CFP, von Raymond James & Associates in Aventura, Fla.,

Wie bei jeder Art von universellen Lebensversicherungen ist es wichtig, jedes Unternehmen, das in Betracht gezogen wird, sorgfältig zu untersuchen, um zu überprüfen, ob es sich um eines der besten derzeit tätigen universellen Lebensversicherungsunternehmen handelt.

Der Aufwärtstrend

Wachstum

Der bedeutendste Vorteil der IUL – Versicherung ist das Potenzial für gesunde Gewinne im Barwert-Gewinne, die deutlich höher sein können als bei vielen anderen Arten von Finanzprodukten, einschließlich traditioneller universeller Lebens-oder Ganzlebensversicherungen.,

Versicherungsnehmer erhalten auch den Vorteil einer Gutschrift, typischerweise 0% oder 1%, so dass der vorhandene Barwert vor Verlusten in einem schlecht performanten Markt geschützt ist. „Wenn der Index eine negative Rendite generiert, beteiligt sich der Kunde nicht an einer negativen Kreditrate“, sagt Niefeld. Mit anderen Worten, das Konto verliert seinen ursprünglichen Barwert nicht.

Steuervorteile

Der Barwert akkumuliert steueraufgeschoben, und die Sterbegeld ist steuerfrei für Begünstigte. Kredite gegen die Politik sind in vielen Fällen auch steuerfrei., Prämien werden mit After-Tax-Dollar bezahlt, so dass teilweise und vollständige Abhebungen (bis zur Höhe der gezahlten Prämien) auch steuerfrei sind.

Weitere Vergünstigungen

Niefeld weist auf eine Vielzahl von Fahrern hin, die verfügbar sind, um die Police attraktiver (und wertvoller) zu machen, einschließlich garantierter Prämien, garantierter Todesleistungen und Rückstellungen für Langzeitpflege und kritische Krankheiten.

Die Nachteile

Begrenzte Gewinne

Barwertsteigerungen werden vom Versicherer begrenzt., Der Versicherer verdient Geld, indem er einen Teil der Gewinne behält, einschließlich allem, was über der Obergrenze liegt. „Je nach Produkt beträgt der Zinssatz maximal 10 bis 12 Prozent“, erklärt Niefeld. „Wenn der Index eine Rendite erzielt, die größer als die Obergrenze ist, basiert die maximale Kreditrate auf der Obergrenze.“

Die Bonitätsobergrenze kann sich in einem ungezügelten Bullenmarkt als enttäuschend erweisen, warnt Niefeld. In diesem Fall ist das Geld des Anlegers auf einem Konto gebunden, das andere Investitionen unterbieten kann. Außerdem kann der Versicherte überhaupt keine Gewinne erzielen., „Eine Reihe negativer Renditen auf den Index kann zu einem Zinssatz von 0% führen“, warnt er die Politik.

Versprechen, Versprechen

Die potenzielle Rendite wird von den Unternehmen, die die Policen verkaufen, unweigerlich in ihrem günstigsten Licht dargestellt. Natürlich werden große Renditen von keinem Vertriebsmitarbeiter garantiert, der seine Verkaufslizenz behalten möchte, aber viele der Berater, die pragmatisch von IUL-Produkten ablenken, weisen darauf hin, dass die Renditen in der Tat weitaus niedriger sein können als die Versicherungsnehmer werden ermutigt zu antizipieren., Mangelndes Verständnis der komplexen Berechnungen kann auch zu unrealistischen Erwartungen beitragen – Versicherungsnehmer können die Kosten, die zwangsläufig in Gewinne fressen, nicht vollständig erfassen.

Risikofaktor

Wie bei jedem Produkt, das an Aktien gebunden ist, ist IUL nicht 100% sicher. Die IUL-Versicherung birgt ein höheres Risiko als die Standard-Universal-Lebensversicherung, jedoch weniger als variable Lebensversicherungen (die tatsächlich in Aktien und Anleihen investieren). „Das zusätzliche Kundenrisiko ist auf Zinsschwankungen zurückzuführen“, sagt Niefeld.

Auch die Prämien steigen könnte., Obwohl sie stabil bleiben sollen, “ Wenn der Messindex konstant unter dem erwarteten Kurs liegt, können die Prämien in den kommenden Jahren steigen.“

Steuern

Im Todesfall bei ausstehenden Krediten gegen die Police können die ausstehenden Darlehensfonds der regulären Einkommensteuer unterliegen. Im Falle einer Kündigung der Police werden Gewinne als Einkommen steuerpflichtig. Verluste sind nicht abzugsfähig.

Gebühren und Kosten

Gebühren sind in der regel front-loaded und gebaut in komplexe gutschrift rate berechnungen, die kann verwirren einige investoren., Gebühren können sehr hoch sein. Die Kosten variieren von Versicherer zu Versicherer und hängen auch vom Alter und Gesundheitszustand des Versicherten ab.,zu den wenigen Gebühren, auf die Sie achten sollten, gehören:

• Premium expense charge–normalerweise von der Prämie abgezogen, bevor sie auf den Barwert angewendet wird
• Verwaltungskosten–in der Regel monatlich vom Barwert der Police abgezogen
• Versicherungskosten–zusätzliche Abzüge von der Police zur Deckung der Todesleistung, Zusatzleistungen und Fahrer
• Gebühren und Provisionen–Einige Policen berechnen im Voraus oder jährliche Gebühren für die Einrichtung oder Verwaltung des Kontos
• –der verfallene Betrag, wenn die Police storniert wird oder wenn Kredite oder Abhebungen getätigt werden., In einigen Fällen verringert ein teilweiser Entzug auch dauerhaft den Todesvorteil.

Stornieren oder Aufgeben einer Police kann zu mehr Kosten führen. In diesem Fall „kann der Barabhebungswert geringer sein als die kumulierten gezahlten Prämien“, sagt Niefeld.

Unterm Strich

Für Unterstützer ist eine IUL-Richtlinie die beste aus beiden Welten. Zusammen mit einem Todesgeld erhalten Versicherungsnehmer einen festen Vertrag ohne direkte Investitionen in den Markt. Sie ernten alle (oder viel) den Vorteil der Börsenbooms und sind vor dem Schmerz der Büsten geschützt.,

Kritiker warnen, dass IULs teuer sein kann, mit einer Vielzahl von versteckten Gebühren und Kosten. Darüber hinaus handelt es sich um komplizierte, fortschrittliche Finanzprodukte, die ein tiefes Verständnis des Versicherten erfordern.

Dennoch könnte eine IUL-Politik eine gute Investitionsoption für Unerfahrene sein, da keine tatsächlichen Investitionsentscheidungen getroffen werden müssen. Aufgrund der Böden und Kappen ist IUL „einem festverzinslichen Produkt viel näher als einem Aktienprodukt“, sagt Niefeld., Der ideale Kunde ist „Die Person, die eine Lebensversicherung will/braucht, nicht die Risikotoleranz für das variable Produkt hat, würde ein gewisses Risiko eingehen, um die Kreditrate höher als die feste Rendite zu erhalten.“