Dodd-Frank Wall Street Reform and Consumer Protection Act je zákon, který reguluje finanční trhy a chrání spotřebitele. Její složky mají zabránit opakování finanční krize z roku 2008.
Pokračujte ve čtení pro široký přehled toho, co tento zákon udělal a jak vás ovlivňuje.
jaký je zákon o reformě Dodd-Frank Wall Street?,
zákon o reformě Dodd-Frank Wall Street, nebo jednoduše „Dodd-Frank“, je nejkomplexnějším dílem finanční reformy od zákona Glass-Steagall. Glass-Steagall reguloval banky po krachu akciového trhu v roce 1929, dokud nebyl zrušen zákonem Gramm-Leach-Bliley v roce 1999.
Jeden aspekt Gramm-Leach-Bliley Act deregulované banky využívá vložených prostředků, což jim umožňuje opět investovat ty vklady v neregulované deriváty. Mnozí obviňují recesi z roku 2008 z velké části z obchodování s rizikovými deriváty.,
Dodd-frankova Zákona je pojmenován po dvou zákonodárci, kteří vytvořili to: Senátor Chris Dodd a Zástupce Barney Frank. Dne 21.července 2010 ji prezident Obama podepsal do zákona.
Obecně řečeno, ustanovení zákona se snaží chránit spotřebitele a daňové poplatníky před riziky investic, které banky. Mnoho bank si však stěžovalo, že předpisy jsou příliš tvrdé, zejména na malých bankách., Zákonodárci a Prezident Donald Trump se snaží vrátit aspekty práva, včetně hlavní vrácení zpět v roce 2018, který prošel s nějakou podporu obou politických stran.
jak funguje zákon o reformě Dodd-Frank Wall Street?
zde jsou některé ze způsobů, jak se zákon Dodd-Frank snažil učinit finanční systém bezpečnějším pro spotřebitele a daňové poplatníky.
dohlíží na Wall Street
Rada pro dohled nad finanční stabilitou identifikuje rizika, která ovlivňují celý finanční průmysl., Pokud nějaké firmy stanou příliš velké, FSOC se obrátit na Federální Rezerva pro bližší dohled. Například Fed může bance zvýšit svůj rezervní požadavek. To zajistí, že budou mít po ruce dostatek peněz, aby zabránili bankrotu. Předsedou FSOC je ministr financí. Rada má 10 hlasujících členů a pět nezařazených členů., Hlasování členů patří Komise pro cenné Papíry, Fed, Consumer Financial Protection Bureau (CFPB), Úřad Kontrolor Měny, Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC), Federální Agentura pro Financování Bydlení, a o Agentuře na Finanční Ochranu Spotřebitelů. Dodd-Frank také posílil roli informátorů chráněných pod Sarbanes-Oxley.
udržuje přehled o obřích pojišťovnách
Dodd-Frank vytvořil nový federální pojišťovací úřad pod Ministerstvem financí., Identifikuje pojišťovny, které vytvářejí riziko pro celý systém. Shromažďuje také informace o pojišťovnictví. Například v prosinci 2014 informovala o dopadu globálního zajišťovacího trhu na Kongres. FIO zajišťuje, aby pojišťovny nediskriminovaly menšiny. Zastupuje USA v oblasti pojistných smluv v mezinárodních záležitostech. FIO spolupracuje se státy na zefektivnění regulace pojištění a zajištění nadbytečných linek.,
brání bankám v hazardování s penězi vkladatelů
pravidlo Volcker zakazuje bankám používat nebo vlastnit hedgeové fondy pro svůj vlastní zisk. Zakazuje jim používat vaše vklady k obchodování za účelem jejich zisku. Banky mohou hedgeové fondy používat pouze na žádost zákazníka. Tento aspekt zákona Dodd-Frank byl však prominentním cílem vrácení zpět, včetně několika navrhovaných a dokončených změn pravidel od agentur, jako jsou Fed a FDIC.,
Recenze Federální Rezervní systém Sanace
Vláda Office Zodpovědnosti může hodnocení budoucí Fed nouzové úvěry, a Ministerstvo Financí musí schválit nové pravomoci. Toto ustanovení určeno kritici, kteří si mysleli, že Fed šel přes palubu s jeho nouzové úvěry a jiné „sanace“ bank během Velké Recese.
sleduje rizikové deriváty
Komise pro cenné papíry a burzy a Komise pro obchodování s komoditními Futures regulují nejnebezpečnější deriváty., Obchodují se na clearinghouse, který je podobný burze cenných papírů. Díky tomu je obchodní funkce plynulejší. Regulační orgány mohou také identifikovat nadměrné riziko a upozornit je na tvůrce politik dříve, než nastane velká krize.
Přináší Hedge Fond se Obchoduje na Světlo
Jednou z příčin finanční krize v roce 2008 bylo, že hedge fond obchody se staly tak složité, že oni byli stále obtížné i pro zkušené obchodníky pochopit. Když ceny nemovitostí klesly, tak i hodnota obchodovaných derivátů., Místo poklesu o několik procent však jejich ceny klesly na nulu.
tento problém řešit, Dodd-Frank vyžaduje, aby všechny hedgeové fondy se registrovat u SEC. Musí poskytnout údaje o své obchody a portfolia tak, SEC mohou posoudit celkové tržní riziko. To dává státům větší pravomoc regulovat investiční poradce.
Dohlíží Ratingových Agentur
Dodd-Frank vytvořil Úřad pro Úvěrové Hodnocení na SEK. Reguluje ratingové agentury jako Moody ‚ s a Standard & Poor., Kritici těchto agentur tvrdí, že pomohli krizi podpořit nepřesným podáváním zpráv o bezpečnosti některých derivátů. Pod Dodd-Frank, SEC může požadovat, aby předložily své metodiky ke kontrole. Může zrušit agenturu, která dává chybné hodnocení.
Reguluje Kreditní Karty, Půjčky a Hypotéky
Dodd-Frank vytvořil Úřad pro Finanční Ochranu Spotřebitelů, který konsolidované mnoho hlídací agentury a dát je pod Ministerstvo Financí. Dohlíží na úvěrové zpravodajské agentury a kreditní a debetní karty., Dohlíží také na výplatu a spotřebitelské úvěry, s výjimkou půjček na auta od prodejců. Bankovní poplatky jsou také v kompetenci SRPB. Tyto zahrnují poplatky spojené s kreditní, debetní, hypoteční upisování, a další.
přestože Dodd-Frank nezakázal rizikové hypoteční úvěry, jako jsou půjčky pouze na úroky, snažil se chránit majitele domů tím, že vyžadoval lepší zveřejnění toho, co půjčky skutečně byly. Banky musí prokázat, že dlužníci chápou rizika. Musí také ověřit příjem dlužníka, úvěrovou historii a stav zaměstnání.,
CFPB také hrál roli při zvyšování pojištění FDIC u bankovních vkladů na $250,000.
Dodd-Frank Rollback
Mnoho bank bojovali aspekty Dodd-Frank od začátku, a v roce 2018, Kongresu se k nim připojil válcováním zpět některá ustanovení zákona. Zákon o hospodářském růstu, regulaci a ochraně spotřebitele zmírnil nařízení o „malých bankách“ s aktivy mezi 100 miliardami a 250 miliardami dolarů., V rámci volnějších omezení již tyto banky nemusely provádět zátěžové testy, aby zajistily, že vydrží velkou finanční katastrofu.
Zátěžové testy byly navrženy tak, aby zajistily, že žádná banka se stala „příliš velké na bankrot.“
jednou z výhod pro spotřebitele podle tohoto zákona je to, že spotřebitelé mohou nyní zmrazit svůj kredit zdarma. Dříve museli zaplatit poplatek 10 $každé úvěrové společnosti.
návrh zákona získal určitou dvoustrannou podporu,ale oponovala mu vůdkyně Demokratické menšiny Nancy Pelosi., Republikáni zákon do značné míry upřednostňovali, stejně jako prezident Trump. Trumpova administrativa dala najevo, že schválí ještě další vrácení Dodd-Frankových ustanovení.
Klíčové Takeaways
- Dodd-Frank Wall Street Reform Act byl masivní revizi finanční instituce přešel v důsledku finanční krize v roce 2008.
- obecně řečeno, zákon se snažil uzákonit přísnější dohled nad bankami a zároveň rozšířit ochranu spotřebitelů a daňových poplatníků.,
- jedním z pozoruhodných projevů zákona bylo vytvoření úřadu pro ochranu spotřebitele.
- došlo k opakovanému úsilí vrátit Dodd-Frank ustanovení, z nichž některé byly úspěšné.