Wat Is “roofzuchtige leningen”?

Predatory lending verwijst doorgaans naar kredietverleningspraktijken die kredietnemers oneerlijke en misbruik van kredietvoorwaarden opleggen. In veel gevallen, dragen deze leningen hoge vergoedingen en rentetarieven, strippen de lener van eigen vermogen, of plaatsen een kredietwaardige lener in een lagere krediet-beoordeelde (en duurdere) lening, allen ten gunste van de lener. Roofzuchtige geldschieters gebruiken vaak agressieve verkooptactieken en profiteren van het gebrek aan begrip van financiële transacties van leners., Door bedrieglijke of frauduleuze acties en gebrek aan transparantie verleiden, stimuleren en helpen ze een kredietnemer om een lening te nemen die hij redelijkerwijs niet kan terugbetalen.

hoe roofzuchtige leningen werken

roofzuchtige leningen omvatten gewetenloze praktijken van kredietverstrekkers om kredietnemers te verleiden, te induceren, te misleiden en te helpen leningen aan te nemen die zij anders niet redelijk kunnen terugbetalen of met extreem hoge kosten kunnen terugbetalen die niet in overeenstemming zijn met de markt. Roofzuchtige geldschieters profiteren van de omstandigheden van de lener of onwetendheid.,

een woekeraar, bijvoorbeeld, is het archetypische voorbeeld van een roofzuchtige geldschieter—iemand die geld leent tegen een extreem hoge rente en zelfs dreigt met geweld om schulden te innen. Maar veel roofzuchtige leningen worden gedaan door meer gevestigde instellingen, waaronder banken, financiële bedrijven, hypotheekmakelaars, advocaten, of onroerend goed aannemers.,

roofzuchtige leningen brengen veel kredietnemers in gevaar, maar het richt zich vooral op mensen met weinig kredietopties of die op andere manieren kwetsbaar zijn—mensen wier ontoereikende inkomen leidt tot regelmatige en dringende behoefte aan contant geld om de eindjes aan elkaar te kunnen knopen, mensen met lage kredietscores, laaggeschoolden of mensen die vanwege hun ras of etniciteit aan discriminerende kredietpraktijken worden blootgesteld. Roofzuchtige kredietverstrekkers richten zich vaak op gemeenschappen waar weinig andere kredietopties bestaan, wat het moeilijker maakt voor kredietnemers om te winkelen., Ze lokken klanten met agressieve verkooptactieken per post, telefoon, TV, radio en zelfs van deur tot deur. Ze gebruiken een verscheidenheid van oneerlijke en bedrieglijke tactieken om winst te maken.

roofzuchtige Leningstactieken om op te letten of

roofzuchtige leningen zijn vooral bedoeld om de kredietgever ten goede te komen; het negeert of belemmert het vermogen van de kredietnemer om een schuld terug te betalen., Leningstactieken zijn vaak bedrieglijk en proberen te profiteren van een lener gebrek aan begrip van de financiële voorwaarden en de regels rond leningen. De Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) geeft enkele veel voorkomende voorbeelden:

• buitensporige en onrechtmatige Vergoedingen. Deze zijn vaak verhuld of bagatelliseerd, omdat ze niet zijn opgenomen in de rente van een lening. Volgens de FDIC, vergoedingen in totaal meer dan 5% van het leningbedrag zijn niet ongewoon. Een voorbeeld hiervan zijn buitensporige boetes voor vooruitbetaling.
• ballonbetaling., Dit is een zeer grote betaling aan het einde van de looptijd van een lening, vaak gebruikt door roofzuchtige kredietverstrekkers om uw maandelijkse betaling kijken laag. Het probleem is dat je misschien niet in staat zijn om de ballon betaling veroorloven en zal moeten herfinancieren, het aangaan van nieuwe kosten, of default.
• saldering van leningen. De kredietgever drukt een kredietnemer opnieuw en opnieuw te herfinancieren, het genereren van Vergoedingen en punten voor de kredietgever elke keer. Als gevolg hiervan kan een lener in de val komen door een escalerende schuldenlast.
• leningen op basis van activa en afsplitsing van aandelen., De geldschieter verleent een lening op basis van uw Actief (een huis of een auto, zeggen) in plaats van op uw vermogen om de lening terug te betalen. Als u achterloopt op betalingen, loopt u het risico uw huis of auto te verliezen. Equity-rijke, cash-arme oudere volwassenen op vaste inkomens kunnen worden gericht met leningen (zeg, voor een huis reparatie) die moeite zullen hebben om terug te betalen en zal hun eigen vermogen in gevaar brengen in hun huis.
• onnodige add-on producten of diensten, zoals single-premium krediet levensverzekering voor een hypotheek.
• stuurinrichting., Kredietverstrekkers sturen leners in dure subprime leningen, zelfs wanneer hun kredietgeschiedenis en andere factoren hen kwalificeren voor prime leningen.
• Reverse redlining. Redlining, het racistische huisvestingsbeleid dat zwarte gezinnen effectief verhinderde hypotheken te krijgen, werd verboden door de Fair Housing Act van 1968. Maar redlined buurten, die nog steeds grotendeels worden bewoond door Afro-Amerikaanse en Latinx bewoners, worden het doelwit van roofzuchtige en subprime geldschieters.,

gebruikelijke soorten Afbraakleningen

Subprimehypotheken

klassieke afbraakleningen vinden plaats rond woninghypotheken. Aangezien huisleningen worden ondersteund door het onroerend goed van een lener, kan een roofzuchtige geldschieter niet alleen profiteren van leningvoorwaarden die in hun voordeel zijn gestapeld, maar ook van de verkoop van een afgeschermd huis, als een lener in gebreke blijft. Subprime leningen zijn niet automatisch roofzuchtig. Hun hogere rente, zouden banken beweren, weerspiegelen de hogere kosten van risicovollere leningen aan consumenten met gebrekkig krediet., Maar zelfs zonder bedrieglijke praktijken, is een subprime lening riskanter voor leners vanwege de grote financiële last die het vertegenwoordigt. En met de explosieve groei van subprime leningen kwam het potentieel voor roofzuchtige leningen. Toen de huizenmarkt crashte en een afscherming crisis de Grote Recessie overhaalde, waren huiseigenaren met subprime hypotheken kwetsbaar. Subprime-leningen vormden een onevenredig percentage van de woningafschermingen.

Afro-Amerikaanse en Latijnse huiseigenaren werden in het bijzonder getroffen., Roofzuchtige hypotheekverstrekkers hadden zich agressief op hen gericht in overwegend minderheidswijken, ongeacht hun inkomen of kredietwaardigheid. Zelfs na het controleren voor credit score en andere risicofactoren, zoals loan-to-value ratio, ondergeschikte pandrechten, en schuld-to-income ratio ‘s, gegevens blijkt dat Afro-Amerikanen en latino’ s waren meer kans om subprime leningen te ontvangen tegen hogere kosten. Ook vrouwen waren het doelwit tijdens de volksverhuizing, ongeacht hun inkomen of kredietwaardigheid., Afro-Amerikaanse en Latina vrouwen met de hoogste inkomens waren vijf keer meer kans dan blanke mannen met vergelijkbare inkomens, om subprime leningen te ontvangen.in 2012 bereikte Wells Fargo een schikking van $175 miljard met het Ministerie van Justitie om Afro-Amerikaanse en Latinx-kredietnemers te compenseren die in aanmerking kwamen voor leningen en hogere vergoedingen of tarieven in rekening werden gebracht of verkeerd werden gestuurd in subprime-leningen. Andere banken betaalden ook betalingen. Maar de schade aan families van kleur is blijvend., Huiseigenaren verloren niet alleen hun huizen, maar ook de kans om hun investering terug te verdienen toen de huizenprijzen weer omhoog klommen, wat weer bijdroeg aan de raciale welvaartskloof. (In 2019 had de typische witte familie acht keer de rijkdom van de typische zwarte familie en vijf keer de rijkdom van de typische Latinx familie.)

Payday loans

De payday loans industrie leent 90 miljard dollar per jaar in kleine dollar, hoge kosten leningen (op jaarbasis rente kan 400%) als een brug naar de volgende betaaldag., Betaaldag geldschieters opereren online en via winkelpuien grotendeels in financieel Onder-geserveerd—en onevenredig Afro-Amerikaanse en Latinx-buurten. Ongeveer 12 miljoen Amerikanen maken gebruik van payday leningen, de meerderheid van hen zijn vrouwen en mensen van kleur, volgens Pew Charitable Trusts studies. Stagnerende lonen en een groeiende welvaartskloof zijn genoemd als bijdragende factoren, samen met agressief lobbyen door payday kredietverstrekkers.,

kredietnemers gebruiken payday-leningen niet voor eenmalige noodgevallen gedurende een paar weken, maar om de gewone kosten van levensonderhoud zoals huur en boodschappen te dekken—\in de loop van maanden. Volgens Pew 80% van payday leningen worden genomen binnen twee weken van een vorige payday lening, en de gemiddelde payday lening klant betaalt $520 per jaar in kosten om herhaaldelijk lenen $325 in krediet.

met nieuwe vergoedingen bij elke herfinanciering van een betaaldaglening kan de schuld gemakkelijk uit de hand lopen., Een 2019 studie bleek dat het gebruik van payday leningen verdubbelt de snelheid van persoonlijke faillissement door verslechtering van de cashflow positie van het huishouden, de onderzoekers geconcludeerd. De economische impact van COVID-19, zonder nieuwe stimuleringsbetalingen aan de horizon, betekent dat meer consumenten met geldgebrek kwetsbaar kunnen worden voor deze roofzuchtige leningen.

autotitel leningen

Dit zijn eenmalige leningen op basis van een percentage van de waarde van uw auto, voor snelle cash., Ze dragen een hoge rente, maar bovendien, je moet overhandigen de titel van het voertuig en een reserve set sleutels als onderpand. Voor de één op de vijf leners die hun voertuig in beslag hebben genomen omdat ze de lening niet kunnen terugbetalen, is het niet alleen een financieel verlies, maar kan het ook de toegang tot banen en kinderopvang voor een gezin bedreigen.

nieuwe vormen van predatory lending

nieuwe regelingen duiken op in de zogenaamde gig-economie., Bijvoorbeeld, Uber, de ride-sharing service, ingestemd met een $ 20 miljoen schikking met de Federal Trade Commission (FTC) in 2017, voor een deel voor auto leningen met twijfelachtige kredietvoorwaarden uitgebreid tot de bestuurders van het platform. Elders, veel fintech bedrijven zijn de lancering van producten genaamd ” koop nu, later betalen.”Deze producten zijn niet altijd duidelijk over Vergoedingen en rente en kunnen consumenten verleiden om in een schuldenspiraal te vervallen die ze niet zullen kunnen overwinnen.

wordt er iets gedaan aan roofzuchtige leningen?,

om de consumenten te beschermen, hebben veel staten wetten tegen roofzuchtige leningen. Bijvoorbeeld, payday lenen is verboden in 14 staten en Washington, D. C. Het Amerikaanse Ministerie van huisvesting en Stedelijke Ontwikkeling (HUD) heeft ook maatregelen genomen om roofzuchtige leningen te bestrijden, net als de Consumer Financial Protection Bureau (CFPB). In juni 2016, bijvoorbeeld, CFPB uitgegeven een laatste regel tot vaststelling van strengere regels voor het overnemen van payday en auto-titel leningen., Maar in juli 2020, onder Nieuw Leiderschap, CFPB ingetrokken die regel en vertraagde andere acties, aanzienlijk verzwakking van de federale consumentenbescherming tegen deze roofzuchtige kredietverstrekkers.

How to predatory Lending

• Educate yourself. Steeds meer financieel geletterde helpt leners ter plaatse rode vlaggen en vermijd twijfelachtige kredietverstrekkers. De FDIC heeft tips over het beschermen van jezelf wanneer u op een hypotheek, met inbegrip van instructies voor het annuleren van particuliere hypotheekverzekering (betaald door u, het is om de geldschieter te beschermen). HUD geeft advies over hypotheken., CFPB heeft begeleiding op payday leningen.
• Shop rond voor uw lening voordat u ondertekent op de stippellijn (hoewel het begrijpelijk is dat als u in het verleden hebt ervaren dat leningen worden gediscrimineerd, u het proces zo snel mogelijk wilt afronden). Het vergelijken van aanbiedingen zal u het voordeel geven.
• overweeg alternatieven. Alvorens op een dure payday lening, overwegen zich te wenden tot familie en vrienden, uw lokale religieuze congregatie, of openbare bijstand programma ‘ s, die waarschijnlijk niet dezelfde financiële schade veroorzaken.,