Hvis du prøver å sammenligne priser på ting som auto lån, kredittkort, boliglån, eller sparekontoer, vil du raskt se APY (årlig prosentvis avkastning) og APR (årlig prosentsats) tall oppgitt over alt. I et nøtteskall, APY refererer til hva du kan tjene i renter, mens APR refererer til hva du kan skylder i rente kostnader.

APY refererer til hva du tjener.,

APY viser den totale mengden av interesse du tjener på en innskuddskonto, for eksempel en CD (sertifikat av innskudd) eller en sparekonto, over ett år. Selv om det er basert på renten, APY også tar hensyn til hyppigheten av compounding interesse for å gi deg mest nøyaktig bilde av hva du vil tjene i løpet av et år.

For eksempel, hvis du fant en konto som tilbys 5.10 prosent rente beregnet årlig, og en som er betalt på 5,0 prosent rente forsterket hver dag, finne ut hvilke man virkelig betalt de vil kreve noen alvorlige matematikk., (Hvis du liker alvorlig matematikk og ønsker å vite mer om hvordan APY er beregnet, les mer her.)

Hvis du ikke ønsker å bekymre deg om alt det, du kan bare sammenligne APYs. Det viser seg at i eksempelet over, konto forbindelser som daglig har en APY av 5.12 prosent. Den som forbindelser årlig har en APY av 5.10 prosent.

Hvis du alltid sammenligne APYs på innskudd kontoer, kan du være sikker på at du blir å sammenligne epler til epler. Bankene er pålagt å vise sine APYs uansett. Alt du egentlig trenger å vite er at jo høyere APY, jo raskere balanse vokser.,

APR refererer til hva du betaler.

APR viser den totale mengden av interesse du betaler på et lån-konto, for eksempel et kredittkort eller en auto lån, over ett år. APR er basert på renten, men for noen lån, er det også tar hensyn til poeng, tilleggsavgifter, og andre tilknyttede lån kostnader.

Det tar ikke hensyn til hyppigheten av compounding interesse, slik at du kan ha til å lese litt fine print for å få mest mulig nøyaktig bilde av hva du betaler i renter i løpet av et år., Det er fordi du ikke kan fortelle bare ved å se på den APR hvor ofte vil banken stoff som er av interesse for deg er å påløpe.

For eksempel, la oss si at du finner et lån med en APR av 8.28 prosent. Bare av å se på den APR, du vet ikke om du betaler 8.28 prosent anvendt til saldoen din når du er på slutten av et år, eller 0.69 prosent (8.28 prosent delt på 12 måneder) på ditt lån saldo hver måned. Den mer vanlige prisen er brukt til en balanse, jo høyere totale beløpet du vil betale.

De faktorer som går inn i beregningen APR variere avhengig av lån typer., Kredittkort har vanligvis flere forskjellige APRs for ulike typer av transaksjoner, som en for cash fremskritt og for vanlige kjøp. APRs for boliglån kan inkludere forsikring og avsluttende kostnader. For å være sikker på at du vet hva du virkelig betaler, kan du spørre nøyaktig hva som er inkludert i den annonserte APR lånet du vurderer.

variablene kan bli komplisert, men takeaway for APRIL er dette: jo høyere den APR tilbudt for ditt lån konto, jo mer interesse du betaler over et år på et gitt balanse.

Så hva gjør APY og APRIL har å gjøre med renten?,

APY og APR representerer en mer helhetlig måte å se hva du vil tjene (eller skylder) versus bare se på renten på kontoen. Det er imidlertid én ting du ønsker å holde et øye på når man sammenligner er rentes rente. Rentes rente kan ha en betydelig innvirkning på hva du tjener eller skylder. Husk, APY allerede tar hensyn rentes rente, men APR ikke.

ikke overse rentes rente.

Rentes rente betyr at renten tilfaller på tidligere påløpte renter og de første rektor., Rentes rente kan arbeide for eller mot deg, avhengig av om du tjener penger på det eller å betale, og hvor ofte den blir forsterket, enten det er daglig (som på Alliert Bank innskudd kontoer), kvartalsvis eller årlig. Uansett, metoden er den samme: ved en gitt frekvens, interesse blir lagt til rektor og begynner å påvirke sum renter som er opptjent eller betalt.

eksemplet nedenfor viser hvordan rentes rente fungerer på en bankkonto som betaler 3 prosent rente forsterket daglig (avrundet til nærmeste dollar).,

I dette eksempelet, beløpene er små, men du får ideen. Med større innskudd over en lengre periode, som compounding effekten kan virkelig legge opp.

Husk, APY viser den totale mengden av interesse du kan tjene på en konto i et år, å ta hensyn til frekvens av compounding interesse. APR, men refererer til hva du skylder, og reflekterer ikke frekvens av compounding interesse. I så fall, rentes rente fungerer den andre veien rundt. Renter på gjeld kan legge opp raskt, så det er viktig å forstå hvordan det fungerer.,

Hvorfor ikke bare sammenligne renter?

Mens renten er den viktigste faktor i beregning av både APY og APRIL, er det bare ikke fortelle hele historien. Når du er shopping rundt for en sparekonto, for eksempel, er det best å sammenligne APYs så vil du få mest mulig nøyaktig bilde av inntjeningspotensialet. Likeledes, hvis du er shopping rundt for et kredittkort, er det best å sammenligne APRs og avgifter for å få mest mulig nøyaktig oversikt over hva du skylder.,

Du kan tenke deg av renten som et utgangspunkt for sammenligning så lenge du huske på de ulike faktorene som er nevnt ovenfor som påvirker den virkelige dollar mengden av interesse som du faktisk tjener og betaler.

Hvordan gjøre forskjellige APYs påvirke ditt opptjeningspotensial?