indekseret universal life insurance (IUL) får en masse interesse blandt dem, der leder efter en lille investeringsaktion med deres livsforsikringsbeskyttelse i disse dage. IUL, også kendt som e .uity-indekseret universal life insurance, er noget af en hybrid køretøj.

Som ethvert hele livsforsikringsprodukt garanterer det en udbetaling ved død. Og, ligesom andre typer af universel livsforsikring, IUL besidder kontantværdi, der går op over tid, som præmier er betalt.,

Hvorfor vælge indekseret Universal Life Insurance (IUL)?

forskellen med IUL er, at forsikringstageren kan binde op til 100% af policens kontantværdi til et aktiemarkedsindeks, såsom s&p 500 eller Nasda.100. Den resterende del, hvis nogen, går til en fast konto. Hvis den indekserede konto viser gevinster (beregnet normalt i løbet af en måned), tilføjes en procentdel af renteindtægterne, kaldet “deltagelsesrate”, til policens kontante værdi., Hvis indekset falder i værdi eller forbliver stabilt, net den forsikredes konto lidt eller intet.

selvom det udfører ligner en sikkerhed, betragtes IUL ‘ er ikke som investeringspapirer. “Den kontante værdi er ikke investeret i markedet eller et indeks. Indekset er blot et måleinstrument til at bestemme interesse kreditering sats på den kontante værdi konto,” forklarer Jordan Niefeld, CPA, fælles FISKERIPOLITIK, Raymond James & Associerede virksomheder i Aventura, Fla.,

Som med enhver form for universel livsforsikring er det afgørende at omhyggeligt undersøge hvert firma, der overvejes for at kontrollere, at de er et af de bedste universelle livsforsikringsselskaber, der i øjeblikket opererer.

opadrettede

vækst

den væsentligste fordel ved IUL – forsikring er potentialet for sunde gevinster i kontantværdien-gevinster, der kan være betydeligt højere end dem, der er mulige på mange andre typer finansielle produkter, herunder traditionelle universelle livsforsikringer eller hele livsforsikringer.,

forsikringstagere får også fordel af et krediteringsgulv, typisk 0% eller 1%, så den eksisterende kontantværdi er beskyttet mod tab på et dårligt fungerende marked. “Hvis indekset genererer et negativt afkast, deltager klienten ikke i en negativ krediteringsrate,” siger Niefeld. Med andre ord vil kontoen ikke miste sin oprindelige kontante værdi.

skattefordele

kontantværdien akkumuleres udskudt skat, og dødsydelsen er skattefri for modtagere. Lån mod politikken er også skattefri i mange tilfælde., Præmier betales med efter skat dollars, så delvise og fulde udbetalinger (op til det betalte præmiebeløb) er også skattefri.

Andre Frynsegoder

Niefeld peger på en række ryttere, der er til rådighed for at gøre politik mere attraktivt (og værdifulde), herunder garanterede præmier garanterede ydelser ved dødsfald og bestemmelser for langvarig pleje og kritisk sygdom.

ulemperne

begrænsede gevinster

stigninger i kontantværdien er begrænset af forsikringsselskabet., Forsikringsselskabet gør penge ved at holde en del af gevinsterne, herunder noget over hætten. “Den maksimale rentetilskrivning af rentehætten er 10% til 12% afhængigt af produktet,” forklarer Niefeld. “Hvis indekset genererer et afkast, der er større end hætten, er den maksimale krediteringsrate baseret på hætten.”

krediteringsrentelåget kan vise sig skuffende på et uhæmmet tyremarked, advarer Niefeld. I så fald er investorens penge bundet på en konto, der kan underprestere andre investeringer. Også den forsikrede kan ikke realisere nogen gevinster overhovedet., “En række negative afkast på indekset kan generere en 0% rentetilskrivning sats” til den politik, advarer han.

løfter, løfter

den potentielle afkast præsenteres uundgåeligt i sit mest gunstige lys af de virksomheder, der sælger politikkerne. Selvfølgelig er store afkast ikke garanteret af nogen salgsrepræsentant, der ønsker at beholde sin licens til at sælge, men mange af rådgiverne, der styrer væk fra IUL-produkter, påpeger pragmatisk, at afkast faktisk kan være langt lavere end forsikringstagere opfordres til at forudse., Manglende forståelse af de komplekse beregninger kan også bidrage til urealistiske forventninger – forsikringstagere kan ikke fuldt ud forstå de omkostninger, der uundgåeligt spiser i overskud.

risikofaktor

Som med ethvert produkt bundet til aktier er IUL ikke 100% sikkert. IUL forsikring bærer større risiko end standard universal livsforsikring, men mindre end variable livsforsikringer (som faktisk investerer i aktier og obligationer). “Den ekstra klientrisiko skyldes udsving i rentetilskrivning,” siger Niefeld.

præmierne kan også stige., Selvom de er designet til at forblive stabile, “hvis måleindekset udfører konsekvent under den forventede sats, kan præmierne stige i de kommende år.”

skatter

i tilfælde af død med udestående lån mod politikken kan de udestående lånefonde være underlagt regelmæssig indkomstskat. I tilfælde af annullering af politik bliver gevinster skattepligtige som indkomst. Tab er ikke fradragsberettigede.

gebyrer og omkostninger

gebyrer er typisk front-loaded og indbygget i komplekse kreditering Sats beregninger, som kan forvirre nogle investorer., Gebyrer kan være meget høje. Omkostningerne varierer fra et forsikringsselskab til det næste og afhænger også af den forsikredes alder og helbred.,få gebyrer for at se til er:

• Premium bekostning gebyr–normalt fratrukket den præmie, før det anvendes til den kontante værdi
• Administrative udgifter–normalt trækkes månedligt fra den kontante værdi af politik
• Forsikring omkostninger, yderligere fradrag, taget fra politik til at dække død fordel, supplerende ydelser og tillæg
• Gebyrer og provisioner–nogle politikker afgift på forhånd eller årlige gebyrer for at oprette eller administrere den konto
• kursværnet–beløb, der er tabt, hvis den politik, der er annulleret, eller hvis lån eller udbetalinger er foretaget., I nogle tilfælde vil en delvis tilbagetrækning også permanent reducere dødsydelsen.

annullering eller overgivelse af en politik kan medføre flere omkostninger. I så fald kan” kontantovergivelsesværdien være mindre end de kumulative præmier, der er betalt, ” siger Niefeld.

den nederste linje

til tilhængere er en IUL-politik den bedste fra begge verdener. Sammen med en dødsydelse får forsikringstagere en fast kontrakt uden direkte investeringer i markedet. De høster alle (eller meget) fordelen ved aktiemarkedsbomme og er beskyttet mod smerter fra Buster.,

Detractors forsigtig, at IULs kan være dyrt, med et utal af skjulte gebyrer og omkostninger. Desuden er de komplicerede, avancerede finansielle produkter, der kræver en dyb forståelse hos den forsikrede.

ikke desto mindre kan en IUL-politik være en god investeringsmulighed for de uerfarne, fordi der ikke er nogen faktiske investeringsvalg, der skal træffes. På grund af gulve og hætter er IUL “meget tættere på et fast indkomstprodukt end et aktieprodukt,” siger Niefeld., Den ideelle kunde er “den person, der ønsker / har brug for livsforsikring, har ikke risikotolerancen for det variable produkt, ville tage en vis risiko for at modtage krediteringsrenten højere end den faste afkast.”